مراحل احساسات سرمایه گذار

NEW YORK ، ایالات متحده - معامله گران در تاریخ 10 ژانویه در تاریخ 10 ژانویه در بورس صنعتی Dow Industrial Industrial Industrial Industrial Industrial Dow کار می کنند (عکس: AFP)

گزارش استرلینگ

امور مالی رفتاری مطالعه رفتار سرمایه گذار است که تلاش می کند تا درک و توضیح دهد که چگونه سرمایه گذاران فکر می کنند ، عمل می کنند و چرا آنها کاری را انجام می دهند. بیشتر سرمایه گذاران مفهوم خرید کم و فروش زیاد را درک می کنند. با این حال ، از آنجا که آنها به ترس ، حرص و آز و سایر احساسات اجازه می دهند تا بر آنها تأثیر بگذارد ، آنها تمایل دارند که از اصول خود دور شوند و این بر تصمیمات آنها تأثیر می گذارد.

بازارهای کارآمد فرض می کنند که سرمایه گذاران از نظر عقلانی فکر می کنند و در مورد تصمیمات سرمایه گذاری خود تصمیمات منطقی می گیرند. فرض بر این است که آنها در حال انجام معاملات با هدف به دست آوردن بیشترین سود و کمترین ضرر در حالی که مفهوم خرید کم و فروش زیاد در پشت سر خود را انجام می دهند. علاوه بر این ، آنها از یافته های تحقیق و سایر جزئیات مربوط به تصمیم گیری استفاده می کنند.

سرمایه گذاران همیشه متفکران منطقی نیستند و این باعث کاهش کارایی بازار می شود.

حتی سرمایه گذاران که مالی رفتاری را درک می کنند ، هنوز هم می توانند قربانی این غلتک شوند. با این حال ، افزایش آشنایی به ما کمک می کند تا در این مراحل از گیر بیفتیم. سرانجام ، همه سرمایه گذاران قصد دارند بر احساسات خود تسلط داشته باشند و توانایی خود را در سرمایه گذاری عقلانی به حداکثر برسانند.

با درک مراحل این چرخه ، می توانیم درک کنیم که در چرخه ما سقوط می کنیم و غلتک عاطفی را دوست داریم ، ممکن است خودمان را پیدا کنیم. طبق گفته های Trader. com 14 مرحله وجود دارد. با این حال ، این تئوری مبتنی بر چندین کتاب مالی رفتاری است که شامل موارد زیر است: شفرین ، هرش. فراتر از حرص و آز و ترس ، درک امور مالی رفتاری و روانشناسی سرمایه گذاری ، و Kahneman ، Daniel and Tversky ، نظریه P Rospect: تجزیه و تحلیل تصمیم در معرض خطر ، در میان دیگران.

14 مرحله در طول روانشناسی بازار سرمایه گذاری عبارتند از:

1. خوش بینی - در این ایالت ، نگرش و چشم انداز مثبت ما را به سمت سرمایه گذاری در بازار سوق می دهد - انتظار داریم که برای تلاش های ما پاداش خوبی داشته باشیم.

2. هیجان - هنگامی که انتظارات ما با پاداش های ما مطابقت دارد ، تشویق می کند که فقط انگیزه ای است که ما باید سرمایه گذاری کنیم و بیشتر در فضای بازار کسب کنیم.

3. هیجان - این زمانی است که ما به عنوان سرمایه گذاران نمی توانیم موفقیت خودمان را باور کنیم و شروع به اعتقاد به مطبوعات خود کنیم.

4- سرخوشی - این نشان دهنده حداکثر ریسک مالی است. معمول است که باور داشته باشید که با موفقیت بسیار موفق بوده اید ، اکنون شما می توانید لمس MIDAS را داشته باشید و هر تجارتی که لمس می کنید ، بدون در نظر گرفتن خطرات آشکار یا پرچم های قرمز ، سودآور خواهد بود.

5- اضطراب - این زمانی است که نمونه کارها ما شروع به تجربه خسارات غیر واقعی می کند. با این حال ، ما خودمان را متقاعد می کنیم که سرمایه گذار طولانی مدت هستیم و تمام ایده های ما در نهایت کار خواهند کرد.

6. انکار - مشابه غم و اندوه ، هنگامی که ضرر و زیان پایدار است ، ما نمی دانیم چه کاری انجام دهیم ، و در نتیجه ما شروع به انکار می کنیم که یا انتخاب های ضعیفی انجام داده ایم یا اینکه به زودی همه چیز بهبود نمی یابد.

7. ترس - در این مقطع ، این احساس وجود دارد که هرگز اوضاع بهبود نمی یابد ، نمونه کارها محکوم است.

8. ناامیدی - در اینجا ، ما به هر ایده ای که به ما امکان می دهد به Breakeven برگردیم ، درک می کنیم.

9. وحشت - با خسته شدن همه ایده ها ، ما در مورد اینکه حرکت بعدی ما باید چه باشد ، ضرر می کنیم.

10. کاپیتولاسیون - در این مرحله ، ما تمام سهام خود را برای جلوگیری از هرگونه ضرر در آینده می فروشیم.

11. ناامیدی - هنگامی که ما موفق شدیم نمونه کارها را با ضرر بفروشیم ، تصمیم می گیریم که هرگز نمی خواهیم دوباره سهام بخریم. متأسفانه ، این زمانی است که فرصت مالی در بالاترین سطح خود قرار دارد.

12. افسردگی - با دانستن اینکه چگونه می توانیم اینقدر احمق باشیم ، ما سعی در درک اعمال خود داریم.

13. امید - سرانجام ما به این واقعیت باز می گردیم که بازارها در چرخه ها حرکت می کنند و ما به دنبال فرصت بعدی خود هستیم.

14. امداد - با خرید سهام که سودآور بود ، ایمان خود را تجدید می کنیم که آینده ای در سرمایه گذاری وجود دارد.

بنابراین ، سوال این است: شما در این چرخه کجا هستید؟

آیا شما دوستان یا خانواده را در این مراحل طی کرده اید؟آیا فکر می کنید می توانید برخی از آنها را پرش کنید و از این طریق ، از تصمیم گیری های غیر منطقی خودداری کنید؟تصمیمات گذشته را بررسی کرده و تأثیر احساسات خود را بر روی آن سرمایه گذاری ها ارزیابی کنید.

یک امتیاز اضافی این است که درک کاملی از امور مالی رفتاری می تواند هنگامی که می توانید رفتار دیگران را پیش بینی کنید ، می تواند به شما در بازار پاس کند.