بررسی تاثیر فساد بر سرمایه گذاری مستقیم خارجی در ایران: کاربرد نظریه بازی ها

2 گروه اقتصاد، دانشکده مدیریت و اقتصاد، دانشگاه اصفهان، اصفهان، ایران.

چکیده

در دهه اخیر به موضوع سرمایه گذاری مستقیم خارجی توجه شده است. سرمایه گذاری مستقیم خارجی رایج ترین شکل جریان سرمایه به سمت کشورهای در حال توسعه است که بر رشد اقتصادی و ثبات کلان اقتصادی کشور تأثیر می گذارد (متاکساس و کچاگیا، 2016). دولت ایران منابع زیادی را برای جذب سرمایه گذاری خارجی هزینه کرده است، اما با وجود اجرای سیاست های حمایتی و تصویب قوانین متعدد در راستای رفع موانع فضای کسب وکار، موفقیت های کمتر از حد انتظار در این زمینه حاصل شده است. سرمایه گذاری خارجیبر اساس گزارش آنکتاد (2021)، سهم ایران از کل میزان سرمایه گذاری مستقیم خارجی در جهان معادل 0. 09 درصد بوده است. با بررسی ادبیات موجود، مشخص می شود که تعامل بازیگران درگیر در موضوع سرمایه گذاری خارجی (سرمایه گذار خارجی، دولت و مردم) و تأثیر آن بر نتایج سیاست گذاری نادیده گرفته شده است که می تواند منجر به موفقیت کمتری شود. ایران باید نقش مهمی در جذب سرمایه گذاری مستقیم خارجی داشته باشد. دیوید کروز و همکاران(2023) در مطالعه ای به بررسی رابطه بین فساد و سرمایه گذاری مستقیم خارجی در منابع طبیعی با تاکید بر نقش رکود و بحران اقتصادی در کشورهای آمریکای لاتین و کارائیب طی دوره 2020-1995 با استفاده از رویکرد پانل پرداخته است. نتایج نشان داد که سطوح بالای فساد منجر به کاهش سرمایه گذاری مستقیم خارجی در منابع طبیعی می شود که تأییدی بر فرضیه روغن کاری چرخ ها در ادبیات سرمایه گذاری است. از این جهت، پژوهش حاضر مبتکرانه است که هدف آن نشان دادن عدم توجه دولت به دو موضوع اساسی در ایران است. اولین مسئله عدم توجه دولت به منافع بازیگران درگیر در سرمایه گذاری خارجی است. موضوع دوم وجود موانع پیچیده بروکراتیک در کشور است. این مطالعه با هدف تحلیل فرآیند تصمیم گیری سرمایه گذاران خارجی با استفاده از تئوری بازی در انتخاب ایران به عنوان مقصد سرمایه گذاری انجام شده است. در این تحقیق تابع تولید با سه نهاده سرمایه، میزان رشوه و تامین منافع در نظر گرفته شده است. دلیل اعمال نهاده سوم (تامین منافع) در تابع تولید به این دلیل است که بسیاری از فعالیت ها اجرا می شوند. به این معنا که موفقیت آنها مستلزم تعامل بسیاری از بازیکنان و سازگاری با شرایط محلی است (اندروز و همکاران، 2017).

سپس مشکل بهینه سازی سرمایه گذار خارجی بررسی می شود. طبق یافته های این تحقیق ، با افزایش سطح کیفیت نهادی ، میزان رشوه پرداخت شده کاهش می یابد ، که در مورد کشورهایی با کیفیت پایین از کیفیت نهادی اعمال می شود. نتایج این مطالعه نشان می دهد که تعادل NASH جایی است که سرمایه گذار وارد ایران می شود و رشوه می پردازد. در مرحله بعدی ، مردم گزینه تهدید را انتخاب می کنند. دولت همچنین باید مزایای کافی را ارائه دهد و وعده های خود را در آینده حفظ کند.

• کلید واژه ها
• سرمایه گذاری مستقیم خارجی
• -نظریه بازی
• -فساد

-تعادل نش

منابع

Abotsi ، A. K. (2016). نظریه سرمایه گذاری مستقیم خارجی و فساد. مجله بین المللی علوم اجتماعی آسیا ، 6 (6) ، 359-378.

Acemoglu ، D. ، Johnson ، S. ، Robinson ، J. (2004). موسسات به عنوان یک دلیل اساسی رشد طولانی مدت. مقاله کار NBER ، 10481 ، 1-111.Alemu A (2012) فساد فساد در FDI در اقتصادهای آسیا. Seoul J Econ 25 (4): 387-412. موجود در:.

https://ss. com/abstract=2182405

Alam ، M. ، Tomio ، B. T. ، and R. Raboch ، H. (2010) ، "عوامل تعیین کننده سرمایه گذاری مستقیم خارجی در آمریکای لاتین" ، GCG: مجله جهانی سازی ، رقابت و مدیریت ، 4 (3): 116-133.

Almfraji ، M. A. ، and Almsafir ، M. K. (2014). سرمایه گذاری مستقیم سرمایه گذاری و بررسی ادبیات رشد اقتصادی از سال 1994 تا 2012. رویه-علوم اجتماعی و رفتاری ، 129 ، 206-213.

الصدیگ ، ا. (2009). اثرات فساد در ورود FDI. Cato J. ، 29 ، 267.

Amarandei ، C. M. (2013). فساد و سرمایه گذاری مستقیم خارجی: شواهدی از کشورهای مرکزی و شرقی اروپای. مرکز مطالعات اروپایی مقالات کار ، 5 (3) ، 311-322.

Andrews ، M. ، Pritchett ، L. ، and Woolcock ، M. (2017) ، توانایی دولت ساختمان: شواهد ، تجزیه و تحلیل ، عمل (ص 288). انتشارات دانشگاه آکسفورد.

Asiedu ، E. (2013). سرمایه گذاری مستقیم خارجی ، منابع طبیعی و موسسات. مرکز رشد بین المللی ، 47.

Bakri ، A ، Zulkefly ، A ، Nasharuddin M (2018). فساد و سرمایه گذاری مستقیم خارجی (FDI) در ASEAN-5: شواهد هیئت مدیره ، اقتصاد و دارایی در اندونزی ، 64) 2 (، 145-156.

Bardhan ، P. (1997). فساد و توسعه: بررسی موضوعات. مجله ادبیات اقتصادی ، 35 (3) ، 1320-1346.

Bénassy-quéré ، A. ، Coupet ، M. ، and Mayer ، T. (2007). عوامل تعیین کننده نهادی سرمایه گذاری مستقیم خارجی. اقتصاد جهانی ، 30 (5) ، 764-782.

Blomstro¨m ، M. ، و A. Kokko.(2003) ، اقتصاد مشوق های سرمایه گذاری مستقیم خارجی ، مقاله کار NBER ، شماره 9489.

Bray ، J. (2006). نمایندگان ، مشاوران و شرکای سرمایه گذاری مشترک در معاملات تجاری بین المللی ، در B. Errath (ویرایش) ، تجارت در برابر فساد: داستانهای موردی و نمونه ها. دفتر جهانی جمع و جور سازمان ملل متحد ، نیویورک ، 108-118.

Busse ، M. ، & Groizard ، J. L. (2008). سرمایه گذاری مستقیم ، مقررات و رشد خارجی. اقتصاد جهانی ، 31 (7) ، 861-886.

Busse ، M. ، Hefeker ، C. (2007). ریسک سیاسی ، نهادها و سرمایه گذاری مستقیم خارجی. مجله اروپایی اقتصاد سیاسی ، 23 (2) ، 397-415.

Butkiewicz ، J. L. ، and Yanikkaya ، H. (2006). کیفیت و رشد اقتصادی نهادی: حفظ حاکمیت قانون یا نهادهای دموکراتیک یا هر دو؟مدل سازی اقتصادی ، 23 (4) ، 648-661.

Campos ، N. ، Dimova ، R. ، and Saleh ، A. (2010). فساد کجا؟بررسی کمی از ادبیات در مورد فساد و رشد. مقاله بحث و گفتگو CEPR ، شماره 8140.

Chaib ، B. ، and Siham ، M. (2014). تأثیر کیفیت نهادی در جذب سرمایه گذاری مستقیم خارجی در الجزایر. مباحث در اقتصادهای خاورمیانه و آفریقا ، 16 (2) ، 142-163.

Chêne ، M. (2014). تأثیر فساد بر رشد و نابرابری. شفافیت بین المللی.[برگرفته از].

Craigwell ، R. and Wright ، A. ، (2011) invest سرمایه گذاری مستقیم و فساد خارجی در کشورهای در حال توسعه: شواهدی از آزمون های علیت گرنجر پانل خطی و غیر خطی ، بولتن اقتصاد ، 31 ، (3) ، 2272-2283.

Covas ، F. ، and Fujita ، S. (2011). حق بیمه سهام خصوصی در یک مدل تعادل عمومی از ریسک سرمایه گذاری غیرقابل اطمینان.

Cruz ، M. D. ، Jha ، C. K. ، Kırşanlı ، F. ، and Sedai ، A. K. (2023). فساد و FDI در منابع طبیعی: نقش رکود اقتصادی و بحران ها. مدل سازی اقتصادی ، 119 ، 106-122.

Daniele ، V. ، Marani ، U. (2006). آیا مؤسسات برای FDI اهمیت دارند: تجزیه و تحلیل مقایسه ای از کشورهای MENA. مقاله MPRA ، 2426 ، 1-28.

Dreher ، A. and M. Gassebner ، (2013). چرخ ها را چرب می کنید؟تأثیر مقررات و فساد در ورود شرکت. انتخاب عمومی ، 155 (3): 413-432.

Egger ، P. ، Wier ، H. (2005). شواهدی در مورد فساد به عنوان انگیزه ای برای سرمایه گذاری مستقیم خارجی. مجله اروپایی اقتصاد سیاسی ، 21 ، 932-952.

Epaphra ، M and Massawe ، J ، (2017). تأثیر فساد بر سرمایه گذاری مستقیم خارجی: یک مطالعه داده پانل ، بررسی اقتصادی ترکیه ، 4 ، 19-54

Francis ، J. ، Zheng ، C. ، Mukherji ، A. (2009). دیدگاه نهادی در مورد سرمایه گذاری مستقیم خارجی: یک چارچوب چند سطحی. بررسی بین المللی مدیریت ، 49 (5) ، 565-583.

Gastanaga ، V. ، J. Nugent and B. Pashamiova.(1998) ، "اصلاحات کشور میزبان و ورود FDI: چقدر تفاوت ایجاد می کنند؟"توسعه جهانی ، 26 (7). 1299 1314.

Globerman ، S. ، Shapiro ، D. ، and Tang ، Y. (2006). سرمایه گذاری مستقیم خارجی در کشورهای نوظهور و در حال انتقال اروپایی. انتشارات گروه زمرد محدود. بررسی مالی بین المللی ، 6 ، 431-459.

گری ، CW و Kaufman ، D (1998) ، فساد و توسعه. یادداشت های حقوقی شماره 4. بانک جهانی ، واشنگتن ، دی سی.

حبیب ، م. ، و زوراویکی ، ل. (2002). فساد و سرمایه گذاری مستقیم خارجی. مجله مطالعات بین المللی تجارت ، 33 (2) ، 291-307

Hananya ، K. A. ، Handoyo ، R. D. (2021). تأثیر کیفیت نهادی نسبت به سرمایه گذاری مستقیم خارجی (FDI) در کشورهای در حال توسعه ASEAN ، Jual Ekonomi Pembangunan ، 22 (2) ، 161-180.

Hausma ، R. ، Feández-Arias ، E. (2000). سرمایه گذاری مستقیم خارجی: کلسترول خوب؟مقالات کار بانک توسعه بین آمریکایی ، 417 ، 1-46.

Jaspersen ، F. ، Aylward ، A. ، Knox ، A. (2000). تأثیر ریسک بر سرمایه گذاری خصوصی: آفریقا در مقایسه با سایر مناطق در حال توسعه. در: P. Collier & c. پاتیلو (ویرایش.) ، سرمایه گذاری و ریسک در آفریقا (صص 71-95). نیویورک: مطبوعات سنت مارتین.

Kiiza ، O. E.(2007). رابطه علّی بین سرمایه گذاری مستقیم خارجی و رشد اقتصادی: مطالعه موردی اوگاندا. یک کارشناسی ارشدپایان نامه ، دانشکده مدیریت ، دانشگاه کرنفیلد.

Knack ، S. ، and Keefer ، P. (1995). نهادها و عملکرد اقتصادی: تست های متقاطع با استفاده از اقدامات نهادی جایگزین. سیاست اقتصاد ، 7 (3) ، 207-227.

Lambsdorf JG (2012) فصل 10 اقتصاد رفتاری و تجربی به عنوان راهنمایی برای ضد فساد. در: Serra D ، Wantchekon L (eds) پیشرفت های جدید در تحقیقات تجربی در مورد فساد. تحقیقات در اقتصاد تجربی ، جلد 15. انتشارات گروه زمرد محدود ، بینگلی 279 - 300.

Le ، A ، Kim ، T (2021). تأثیر کیفیت نهادی بر ورود FDI: شواهدی از خروج سرمایه اقتصادهای آسیا ، مجله امور مالی آسیا ، اقتصاد و تجارت ، 8 (8) 0335-0343 ،

لی (2021). مقادیر آستانه کیفیت نهادی در جریان FDI: شواهدی از اقتصادهای در حال توسعه ، مجله توزیع صنعتی و تجارت ، 12 (10) ، 31-41.

LEF ، N (1964) توسعه اقتصادی از طریق فساد بوروکراتیک. Am Behav Sci 8 (3): 8-16

Leite ، M. C. و ویدمن ، جی. ، (1999) ، آیا طبیعت مادر فاسد است؟منابع طبیعی ، فساد و رشد اقتصادی. صندوق بین المللی پول.

Lestari ، D. ، Lesmana ، D. ، Yudaruddin ، Y. A. ، and Yudaruddin ، R. (2022). تأثیر توسعه مالی و فساد بر سرمایه گذاری مستقیم خارجی در کشورهای در حال توسعه. مدیریت سرمایه گذاری و نوآوری های مالی ، 19 (2) ، 211-220.

Mathur ، A. ، and Singh ، K. (2013). سرمایه گذاری مستقیم خارجی ، فساد و دموکراسی ، اقتصاد کاربردی ، 45 (8) ، 991-1002.

Mengistu AA ، Adhikary BK (2011) آیا حاکمیت خوب برای ورود FDI اهمیت دارد؟شواهدی از اقتصادهای آسیا. Asia Pac Bus Rev 17: 281 299

Metaxas ، T and Kechagia ، P (2016) ، FDI در آسیای میانه: مورد ازبکستان. اقتصاد سنجی کاربردی و توسعه بین المللی ، 16 (1) ، 63-76.

Méon P-G ، Sekkat K (2005) آیا فساد گریس یا چرخ های رشد را شن می کند؟انتخاب عمومی 122: 69-97.

موشیری ، S ،. Kianpour ، S (2017). عوامل مؤثر بر جذب سرمایه گذاری مستقیم خارجی ، یک مطالعه متقابل کشور (1980-2007). اقتصاد کمی ، 33 (9) ، 1-30...(به فارسی)

Nizam ، K. ، and Liaqat ، O. (2022). فساد. رشد اقتصادی و سرمایه گذاری مستقیم خارجی در کشورهای BRIC. مجله باستان شناسی مصر/مصر شناسی Palarch ، 19 (3) ، 100-116.

Petrou ، A. and Thanos ، I. (2014)."دست گرفتن یا کمک به دست کمک به فساد: شواهدی از ورودی های بازار خارجی بانک". مجله تجارت جهانی ، 49: 444-454.

پینتو ، P. B. و ژو ، ب. ، (2013) ‘ثروت یا شر؟تأثیر سرمایه گذاری مستقیم خارجی داخلی بر فساد ، مقاله کار Saltzman شماره. 10 ، 18-37.

Rifai ، R ، Samti ، S and Rifai ، Zh.(2017). کنترل فساد و سرمایه گذاری مستقیم خارجی: شواهدی از داده های پانل. سیاست های استراتژیک و کلان ، 5 (19) ، 80-100 (به زبان فارسی)

Rose-ackerman ، S. (1997). فساد ، ناکارآمدی و رشد اقتصادی. مجله اقتصاد سیاسی نوردیک ، 24 (1) ، 3-20.

Sabir ، S ، Rafique ، A ، Abbas ، K (2019). موسسات و FDI: شواهدی از کشورهای توسعه یافته و در حال توسعه ، نوآوری مالی ، 5 (8) ، 1-20.

Sabir S ، Khan A (2018) تأثیر ثبات سیاسی و سرمایه انسانی بر سرمایه گذاری مستقیم خارجی در شرق آسیا و اقیانوس آرام و کشورهای آسیای جنوبی. Asian J Econ Model 6 (3): 245-256.

Saha ، S. ، Sadekin ، M. N. ، and Saha ، S. K. (2022). تأثیر کیفیت نهادی بر جریان سرمایه گذاری مستقیم خارجی در کشورهای با درآمد متوسط. Heliyon ، 8 (10) ، E10828.

Sanyal ، R. ، and Samanta ، S. (2008). تأثیر ادراک فساد بر سرمایه گذاری مستقیم خارجی ایالات متحده. بررسی جهانی تجارت و اقتصاد ، 10 (1) ، 123-140.

Shaari ، M. S. ، Esquivias ، M. A. ، Ridzuan ، A. R. ، Fadzilah Zainal ، N. ، and Sugiharti ، L. (2022). تأثیر فساد و تخریب محیط زیست بر سرمایه گذاری مستقیم خارجی: شواهد جدید از کشورهای ASEAN+ 3. اقتصاد و دارایی Cogent ، 10 (1) ، 2124734.

Shabir Jan ، M ، Ali ، S ، A ، A (2019). آیا فساد بر سرمایه گذاری مستقیم خارجی تأثیر می گذارد: شواهدی از کشورهای آسیای شرقی ، بررسی اقتصاد و مطالعات توسعه ، 5 (3) ، 479- 486.

Taghizadeh Eliasabad ، H ، Rezazadeh ، A & Jahangiri ، KH (2021). بررسی تأثیر دموکراسی و فساد بر جذابیت سرمایه گذاری مستقیم خارجی در کشورهای غرب و شرق آسیا. تحقیقات اقتصادی (رشد و توسعه پایدار) ، 21 (3) ، 109-144.( به فارسی)

رأی ، J ، Van Dooren ، W and De Rynck ، F (2008) ، "چارچوبی برای ارزیابی عملکرد شبکه های خط مشی" ، بررسی مدیریت P Ublic ، 10 (6). 86-99.

Vuksˇic ، G (2013). کشورهای در حال توسعه در رقابت برای سرمایه گذاری خارجی ، مجله تجارت بین المللی و توسعه اقتصادی ، 22 (3) ، 351-376 ،