3 واقعیت از تجار کوتاه مدت زندگی باید بپذیرند

شما در حال خواندن مقاله رایگان با نظرات هستید که ممکن است با خدمات سرمایه گذاری حق بیمه Motley Fool متفاوت باشد. امروز به یک عضو Motley Fool تبدیل شوید تا به توصیه های تحلیلگر برتر ما ، تحقیقات عمیق ، منابع سرمایه گذاری و موارد دیگر دسترسی پیدا کنید. بیشتر بدانید

تجارت راهی دشوار برای کسب بازده است. در اینجا سه دلیل وجود دارد که این مورد است.

در The Motley Fool ، ما معتقدیم که سرمایه گذاری بلند مدت مسیر بهینه برای ایجاد ثروت است. با این حال ، اگر شما تجارت کوتاه مدت را به عنوان یک استراتژی جایگزین در نظر می گیرید ، توصیه می کنم فقط با قدردانی کامل از چالش ها و خطرات درگیر این کار را انجام دهید. در اینجا سه واقعیت وجود دارد که معامله گران کوتاه مدت باید قبول کنند:

الکس دومورتیر: معاملات کوتاه مدت یک بازی با مبلغ صفر است-و این قبل از حساب کردن هزینه ها است. این یک واقعیت استبرای اینکه بتوانید از این طریق درآمد کسب کنید ، کسی باید پول خود را از دست بدهد. اما توجه داشته باشید که این عبارت "یک به یک" برای یک بازی با مبلغ صفر به اندازه کافی چگونگی جمع شدن شانس در برابر معامله گران را نشان نمی دهد. برندگان و بازنده ها به همان اندازه توزیع نمی شوند.

منبع تصویر: گتی تصاویر.

در مقاله ای در سال 2004 ، چهار محقق مستقر در کالیفرنیا و تایوان ، سابقه جامعه گسترده روز تجارت تایوان را بررسی کردند. در حالی که آنها "شواهد محکمی از توانایی مداوم برای یک گروه نسبتاً کوچک از بازرگانان روز" پیدا کردند ، آنها همچنین نتیجه گرفتند که:

معامله گران روز سنگین سود ناخالص کسب می کنند ، اما سود آنها برای تأمین هزینه های معامله کافی نیست. علاوه بر این ، در دوره شش ماهه معمولی ، بیش از هشت از بازرگانان ده روز پول خود را از دست می دهند.

در کل ، هزینه اقتصادی تجارت می تواند حیرت انگیز باشد. پس از مقاله در سال 2009 ، همین نویسندگان نتیجه می گیرند:

تجارت سرمایه گذار فردی منجر به خسارات سیستماتیک و اقتصادی بزرگ می شود. با استفاده از سابقه معاملاتی کامل کلیه سرمایه گذاران در تایوان ، ما مستند می کنیم که سبد کل افراد مجازات عملکرد سالانه 3. 8 درصد را متحمل می شود.

بگذارید این تعداد را تکرار کنم: 3. 8 درصد امتیاز. سالانهدر مورد همسترینگ خود صحبت کنید! برای اینکه یک معامله گر (موفق) باشید ، باید بتوانید به طور مداوم بیشتر همسالان خود را مورد ضرب و شتم قرار دهید. اگر نمی توانید این کار را انجام دهید ، مجازات بسیار زیاد است. تقریباً برای همه سرمایه گذاران انفرادی ، تلاش برای ضرب و شتم کسی - با سرمایه گذاری در صندوق های شاخص - مسیری آسانتر برای بازده بهتر است.

جردن واتن: بن گراهام ، سرمایه گذار افسانه ای ، یک بار نوشت که "در کوتاه مدت ، بازار یک دستگاه رای گیری است اما در دراز مدت ، یک ماشین وزنه برداری است."

این بدان معناست که قیمت سهام در کوتاه مدت با افکار عامه هدایت می شود ، اما با گذشت زمان طولانی ، عملکرد بسیار دقیق تر است. سهام خوب روزها ، هفته ها و حتی سالها بد خود را خواهد داشت ، اما در مسافت طولانی ، عملکرد آن با عملکرد کسب و کار مطابقت دارد.

گرفتن موقعیت های کوتاه مدت در سهام ممکن است دشوارترین روش برای کسب درآمد در بورس باشد. مطمئناً ، این جوایز بسیار زیاد است - شما می توانید با دریافت واکنش بازار به گزارش های درآمد ، خیلی سریع پول زیادی بدست آورید. اما انجام این کار تقریباً غیرممکن است. شما باید واکنش افراد عاطفی را که تصمیمات عاطفی در مورد یک شرکت می گیرند بر اساس چند نکته داده پیش بینی کنید.

با توجه به مطالعات در مورد رفتار سرمایه گذار - بسیار ساده تر - و از نظر مالی پاداش بیشتری دارد - به سادگی سهام مورد نظر خود را خریداری کرده و آنها را برای طولانی مدت نگه دارید. تقریباً جهانی ، فعالیت بیشتر منجر به عملکرد بدتر سرمایه گذار می شود.

دن کاپلینگر: یکی از پیامد تجارت کوتاه مدت که بسیاری از افراد از آن چشم پوشی می کنند این واقعیت است که حتی اگر شما در انتخاب مداوم برندگان موفق باشید ، عمو سام نیش بیشتری از دستاوردهای شما را در قالب مالیات خواهد گرفت. سود سرمایه در فروش سرمایه گذاری بسته به مدت زمانی که یک سرمایه گذاری خاص داشته اید ، نرخ مالیات بسیار متفاوتی دارد و دریافت درمان ترجیحی نیاز به داشتن سهام یا سرمایه گذاری دیگر برای طولانی تر از یک سال کامل دارد.

تأثیر نرخ مالیات بالاتر از آن چیزی است که بسیاری از افراد متوجه می شوند. سود سرمایه کوتاه مدت با نرخ مالیات بر درآمد عادی شما مالیات می گیرد ، که می تواند تا 39. 6 ٪ باشد. مالیات های دولتی می توانند مالیات حتی بالاتر را بر سود اضافه کنند. در مقابل ، سود سرمایه بلند مدت برای کسانی که در براکت برتر مالیاتی قرار دارند ، 20 ٪ حداکثر می شود و برای کسانی که بیشترین مالیات های فدرال را با 10 ٪ یا 15 ٪ پرداخت می کنند ، سود سرمایه بلند مدت به هیچ وجه مالیات نمی دهد. حتی برای کسانی که به طور معمول 25 تا 35 درصد نرخ مالیات را پرداخت می کنند ، پس انداز از نرخ سود 15 ٪ سود پایین که اعمال می شود ، می تواند قابل توجه باشد.

مالیات تنها عامل سرمایه گذاری در تصمیمات نیست. اما اگر قصد دارید به طور روزمره تجارت کنید و نه اینکه سهام را برای طولانی مدت نگه دارید ، برخی از بزرگترین مزایای مالیاتی را که سرمایه گذاران بلند مدت از آن لذت می برند ، از دست نخواهید داد.

ما احمق ها ممکن است همه عقاید یکسان را نداشته باشیم ، اما همه ما معتقدیم که با در نظر گرفتن طیف متنوعی از بینش ها باعث می شود سرمایه گذاران بهتری داشته باشیم. احمق Motley یک سیاست افشای اطلاعات دارد.